Crypto & DeFi Woordeboek

Die werklike opbrengskoers wat op 'n deposito oor een jaar verdien word, insluitend die effek van saamgestelde rente. APY hou rekening met rente wat op voorheen verdien rente verdien is, wat dit hoër maak as die ekwivalente APR wanneer saamstelling plaasvind.

Die eenvoudige jaarlikse rentekoers sonder saamgestelde rente. APR hou nie rekening met die herbelegging van verdiende rente nie. In DeFi word APR tipies vertoon wanneer belonings handmatig geëis en herbeleg moet word. APR is altyd laer as of gelyk aan APY vir dieselfde koers.

‘n Gedesentraliseerde uitruilingsmeganisme wat wiskundige formules gebruik om bates te prys in plaas van ‘n bestellingsboek. AMM’s stel enigiemand in staat om likiditeit aan handelspoele te voorsien en fooie te verdien. Uniswap, Balancer en Curve is voorste AMM-protokolle.

‘n Handelsmeganisme waar bestellings oor ‘n tydvenster versamel en gelyktydig in een transaksie afgehandel word. Alle handel vir dieselfde paar ontvang ‘n eenvormige afhandelingsprys. CowSwap gebruik bondelveilings om MEV-beskerming te bied.

Die proses van die oordrag van tokens van een blokketting na ’n ander. Brugge sluit tokens op die bronketting en skep ekwivalente tokens op die bestemmingsketting. Kruiskettingbrugge stel gebruikers in staat om DeFi-mogelijkheden oor verskeie netwerke te bereik.

Bates wat as sekuriteit gedeponeer word wanneer in DeFi geleen word. Leners moet hul lenings oor-waarborg (meer waarde deponeer as wat hulle leen) om leners te beskerm. As die waarborgwaarde onder ’n drempel val, word dit gelikwideer om die lening terug te betaal.

Rente bereken op beide die aanvanklike hoofsom en die opgehoopte rente uit vorige periodes. In DeFi, eerskoppelende kluise eis en herbelê belonings outomaties, wat die effektiewe APY verhoog. Die formule is: A = P(1 + r/n)^(nt).

‘n Organisasie wat deur slim kontrakte en stemme van tokenhouers beheer word eerder as deur ‘n sentrale gesag. DAO's bestuur protokolkluise, stem oor opgraderings en stel parameters. Voorbeelde sluit in MakerDAO, Aave DAO en CowDAO.

‘n Krypto-geldbeurs wat sonder ‘n sentrale tussenganger funksioneer. DEX’e gebruik slim kontrakte om peer-to-peer handel direk vanaf gebruikersbeursies te vergemaklik. Gebruikers behou die bewaring van hul bates gedurende die hele handelsproses.

Finansiële dienste wat op blokkettingnetwerke gebou is met behulp van slim kontrakte, sonder tradisionele tussengangers soos banke. DeFi sluit uitlening, lening, handel, versekering en batebestuur in. Dit funksioneer 24/7 en is toeganklik vir enigeen met ‘n krypto-beursie.

Die mees algemene tokenstandaard op Ethereum. ERC-20 definieer 'n stel reëls wat alle fungibele tokens op Ethereum volg, insluitend oordrag, goedkeuring en saldo‑kontrolefunksies. USDC, USDT, DAI, AAVE en die meeste DeFi‑tokens is ERC-20.

Transaksiefooie wat aan validators betaal word vir die verwerking van operasies op 'n blokketting. Op Ethereum word gas geprys in Gwei (n fraksie van ETH) en wissel afhangende van netwerklê. Laag‑2-netwerke soos Arbitrum en Base bied aansienlik laer gasfooie.

‘n Kriptogeldeenheid wat houers stemregte oor ’n protokol se besluite gee. Bestuurskenmerke stel gemeenskappe in staat om te stem oor opgraderings, fooistrukture, skatkasbesteding en protokolparameters. Voorbeelde: AAVE, BAL, COW, COMP, MKR.

Die tydelike waardeverlies wat likiditeitsverskaffers ondervind wanneer die prysverhouding van hul gedeponeerde tokens verander in vergelyking met toe hulle gedeponeer het. Die verlies word slegs permanent wanneer jy onttrek. Stablecoin-only poele het minimale onbestendige verlies.

Die basiese blokkettingnetwerk wat transaksies verwerk en finaliseer. Ethereum, Bitcoin, Solana en Kaspa is Laag 1 blokkettings. L1's bied die sekuriteitsfundament waarop Laag 2-oplossings bou.

‘n Skaleringoplossing gebou bo-op ‘n Laag 1 blokketting om transaksiesnelheid te verhoog en koste te verlaag. L2's verwerk transaksies buite die hoofketting terwyl dit die sekuriteit erf. Arbitrum, Optimism en Base is gewilde Ethereum L2's.

'n DeFi-toepassing wat gebruikers toelaat om crypto-bates te leen en te leen. Uitleeners plaas tokens in poele en verdien rente (APY). Leners verskaf sekuriteit en betaal rente. Aave, Compound en Morpho is voorste uitleenprotokolle.

Die gedwonge verkoop van 'n lener se sekuriteit wanneer die waarde onder die vereiste sekuriseringsverhouding val. Likidasies beskerm uitleeners teen verliese. Op Aave vind likidasie plaas wanneer die gesondheidsfaktor onder 1,0 daal. Leners verloor deel van hul sekuriteit plus 'n likidasieboete.

n slim kontrak wat gekoppelde tokenreserwes bevat wat gedesentraliseerde handel moontlik maak. Gebruikers (likiditeitsverskaffers) deponeer tokens in poele en verdien 'n deel van die handelsfooie. Die poel gebruik 'n prysalgoritme (bv. konstante produkformule) om wisselkoerse te bepaal.

‘n gebruiker wat tokens in ’n likiditeitspoel op ’n DEX deponeer. LP's verdien handelsfooie wat eweredig is aan hul aandeel in die poel. Terug ontvang hulle LP tokens wat hul posisie verteenwoordig. Likiditeit verskaf dra die risiko van tydelike verlies in vir volatiele pare.

Die wins wat blokproduseerders of soekers kan onttrek deur transaksies binne ’n blok te herrangskik, in te voeg of te sensiteer. Algemene MEV-strategieë sluit voorloperhandels en sandwich-aanvalle in. CowSwap bied strukturele MEV-beskerming deur bondelveiling.

‘n Diens wat eksterne werklike data aan slim kontrakte op die blokketting verskaf. Orakels voorsien prysvoorspellings, weerdata en ander aflyn-inligting. Chainlink is die mees wydgebruikte orakelnetwerk in DeFi. Orakel-foute kan onkorrekte likwidasies veroorsaak.

‘n Konsensusmeganisme waar validatorë kriptogeldeenheid as onderpand inzet om transaksies te verifieer en blokke te produseer. Validatorë word gekies op grond van die hoeveelheid wat ingestel is en ander faktore. PoS is meer energiedoeltreffend as Bewys van Werk. Ethereum het in September 2022 na PoS oorgeskakel.

‘n Konsensusmeganisme waar mynwerkers meeding om kriptografiese raaisels op te los om transaksies te valideer en nuwe blokke te skep. PoW vereis aansienlike rekenaarkrag en energie. Bitcoin en Kaspa gebruik Bewys van Werk.

Die verskil tussen die verwagte prys van 'n transaksie en die werklike uitvoeringsprys. Glijdingsverlies vind plaas wanneer marktoestande verander tussen die indiening van die bestelling en die uitvoering, of wanneer 'n transaksie groot is in vergelyking met beskikbare likiditeit. 'n Hoër glijdingsverlies-toleransie laat transaksies toe om in onstabiele toestande uitgevoer te word, maar kan tot slegter pryse lei.

Self-uitvoerende kode geïmplanteer op 'n blokketting wat outomaties die bepalings van 'n ooreenkoms afdwing. Slim kontrakte dryf al die DeFi-toepassings — van uitleenpoele tot DEX'e. Dit is onveranderlik sodra dit geïmplanteer is, wat die rede is waarom oudits krities is vir sekuriteit.

'n Kriptogeldeenheid ontwerp om 'n stabiele waarde te handhaaf, tipies gekoppel aan $1 USD. Stablecoins kan fiat-ondersteun (USDC, USDT), kripto-ondersteun (DAI), of algoritmies wees. Hulle vorm die fondament van DeFi-opbrengste omdat hulle prysvolatiliteit uit verdienste-berekeninge verwyder.

Die vergrendeling van kriptogeldeenheid om 'n blokkettingnetwerk te ondersteun en belonings te verdien. Op Proof-of-Stake-netwerke behels staking die toewysing van tokens aan validators. Stakingbelonings wissel tipies tussen 3-15% APY, afhangende van die netwerk en token.

Die totale waarde van kripto-activa wat in die slim kontrakte van 'n DeFi-protokol gedeponeer is. TVL is 'n belangrike maatstaf om die aanvaarding en vertroue van 'n protokol te meet. 'n Hoër TVL dui oor die algemeen op groter vertroue in die protokol se sekuriteit. Volg TVL by defillama.com.

Die persentasie van gedeponeerde bates in 'n uitleenpoel wat tans geleen is. Hoër gebruiksgraad beteken hoër rentekoerse vir beide uitleeners en leeners. Die meeste protokolle mik op 80-90% gebruiksgraad deur dinamiese rentekoerskurwes.

'n Slim kontrak wat 'n outomatiese opbrengsstrategie namens depositohouers implementeer. Gebruikers deponeer tokens, en die kluis voer outomaties komplekse DeFi-strategieë (uitleen, LP, saamstel) uit. Beefy, Yearn en Morpho-kluise is gewilde voorbeelde.

Software of hardeware wat jou private sleutels stoor en jou toelaat om met blokkettings te kommunikeer. Warm beursies (MetaMask, Rabby) loop in jou blaaier. Koue beursies (Ledger, Trezor) stoor sleutels vanlyn vir maksimum sekuriteit. Jy het 'n beursie nodig om DeFi te gebruik.

'n DeFi-protokol wat outomaties fondse vind en toewys aan die hoogste-opbrengsstrategieë oor verskeie protokolle. Opbrengs-aggregators outomaties saamstel belonings en skuif kapitaal tussen geleenthede. Beefy Finance, Yearn en Coinstancy is opbrengs-aggregators.

Die praktyk van strategiese deposito van kripto-bates oor verskeie DeFi-protokolle om opbrengste te maksimeer. Opbrengsboere skuif kapitaal tussen uitleenpoele, likiditeitspoele en staking-posisies om die hoogste APY na te jaag. Dit vereis aktiewe bestuur en begrip van verskeie protokolle.